L'assurance vie peut faire partie de votre plan de retraite

Une assurance vie peut faire beaucoup plus que fournir une jolie somme à vos héritiers. Elle peut représenter un bon instrument de report d'impôt dans lequel vous pouvez placer votre surplus d'économies après avoir versé vos cotisations REER.

Deux types d'assurance vie permanente offrent la souplesse voulue pour accumuler des économies à l'abri de l'impôt et avoir accès à l'argent qui s'y trouve :

• L'assurance vie universelle vous permet de varier le montant et la fréquence de vos versements de prime tout en accumulant des économies à l'abri de l'impôt à l'intérieur de votre police.
  
• L'assurance vie entière a une valeur de rachat qui fournit un niveau de protection déterminé en contrepartie du versement d'une prime qui ne change pas à moins d'une modification du montant de la protection. Elle inclut également un volet épargne semblable à celui d'une police d'assurance vie universelle.
  

À mesure que vous payez les primes de votre assurance vie permanente, la valeur de rachat de votre police augmente sur une base fiscalement avantageuse. Vous pouvez avoir accès à la valeur de rachat de votre police de trois façons :

1. Retrait Vous retirez en permanence une partie ou la totalité de la valeur de rachat de votre police. Ce retrait réduit la croissance future de votre police et pourrait diminuer les prestations au décès. Chaque dollar est imposable et on ne peut habituellement pas rembourser le montant retiré.
   
2. Avance sur police Vous obtenez de votre assureur une avance garantie par la valeur de rachat de votre police et la croissance de celle-ci se poursuit sans interruption. Aux fins de l'impôt, votre avance est considérée comme étant d'abord tirée sur la portion non imposable de votre police jusqu'à ce qu'elle atteigne zéro. Toute portion restante de l'avance est imposable. Vous pouvez rembourser le prêt (ou le montant, plus tout intérêt accumulé, sera déduit du produit versé à votre bénéficiaire) et obtenir une déduction d'impôt à l'égard de votre remboursement jusqu'à concurrence de tout montant imposable que vous avez inclus dans votre déclaration de revenus à l'obtention du prêt.
   
3. Avance garantie Vous utilisez votre police pour garantir une marge de crédit et cette police est cédée à une tierce institution de prêt. Aucun montant ne s'ajoute alors à votre revenu imposable. Vous payez habituellement de l'intérêt sur le solde impayé du prêt. Dans l'éventualité de votre décès, le prêteur reçoit le remboursement du prêt (et tout intérêt impayé) à même le produit de la police et vos héritiers obtiennent le reste.

Comme l'assurance vie permanente vous offre la possibilité de faire croître sa valeur de rachat à l'abri de l'impôt et de laisser à vos héritiers des prestations libres d'impôt, vous avez intérêt à l'envisager. Toutefois, faites vos choix en tenant compte de l'ensemble de vos objectifs financiers et rappelez-vous que les lois fiscales peuvent changer. Assurez-vous donc de consulter un spécialiste qui peut vous aider à faire le choix qui vous convient le mieux.